Rapporto sulla risoluzione 2022

La SFMA valuta regolarmente i piani di risanamento e di risoluzione degli istituti finanziari svizzeri di rilevanza sistemica. I piani di risanamento delle infrastrutture del mercato finanziario di rilevanza sistemica SIX x-clear e SIX SIS sono stati approvati per la prima volta a determinate condizioni. Nel frattempo le due grandi banche svizzere Credit Suisse e UBS hanno compiuto ulteriori progressi verso la risoluzione globale. I piani d'emergenza delle banche nazionali di rilevanza sistemica PostFinance, Raiffeisen e Banca Cantonale di Zurigo non sono per il momento pronti ad essere attuati, poiché non hanno ancora soddisfatto completamente i requisiti di capitale.

Ogni anno la SFMA valuta i progressi compiuti nella pianificazione di risanamento e risoluzione delle banche di rilevanza sistemica Credit Suisse, UBS, PostFinance, Raiffeisen e Banca Cantonale di Zurigo e delle infrastrutture del mercato finanziario di rilevanza sistemica (FMI) SIX x-clear e SEI SIS. Dal 2020 pubblica un rapporto ( Rapporto di risoluzione 2020 e Rapporto di risoluzione 2021 ) e anche qui riferisce in modo approfondito sullo stato dei progressi nel 2022. Salvo diversa indicazione, la data limite per la valutazione è la fine del 2021.

Progressi significativi

I piani di risanamento della controparte centrale SIX x-clear e del depositario centrale SIX SIS sono stati approvati dalla SFMA in 2021 per la prima volta. Le due infrastrutture del mercato finanziario hanno tuttavia ancora una serie di requisiti da soddisfare. Grazie a ulteriori miglioramenti operativi, le due grandi banche svizzere continuano a fare progressi verso il raggiungimento della resolvability globale. I principali miglioramenti hanno riguardato il disentanglement operativo, la fornitura di informazioni sulla liquidità e sul capitale in caso di crisi e la preparazione della ristrutturazione post bail-in. L’obiettivo strategico della SFMA è completare la pianificazione “too big to fail” entro il 2024 al più tardi. Le autorità, le banche e le FMI hanno ancora molto lavoro da fare per raggiungere questo obiettivo.

Piani di risanamento e risoluzione

SFMA valuta ogni anno le seguenti componenti principali del lavoro "too big to fail":

Piano di risanamento: definisce le misure che la banca o FMI di rilevanza sistemica intraprenderebbe per stabilizzarsi in una crisi. Il piano necessita dell'approvazione della SFMA.
Piano d'emergenza svizzero: in questo piano la banca di rilevanza sistemica spiega come garantirebbe la continuità ininterrotta delle sue funzioni di rilevanza sistemica in Svizzera, consistenti principalmente nell'accesso ai depositi e ai pagamenti, in caso di crisi. La SFMA esamina questi piani in base al rischio e valuta se sono pronti per essere attuati o meno.
Piano di risoluzione: la SFMA elabora un piano di risoluzione globale per Credit Suisse e UBS. Questo spiega come l’intero gruppo bancario globale verrebbe ricapitalizzato, ristrutturato e/o liquidato, o parzialmente liquidato, in caso di crisi. La SFMA è inoltre tenuta a elaborare adeguati piani di risoluzione per le banche di rilevanza sistemica nazionale e le FMI di rilevanza sistemica. Valuta inoltre la risolvibilità delle grandi banche in base al fatto che abbiano effettuato i preparativi adeguati per consentire l'attuazione del piano con successo.
Sconti: la SFMA ha il potere di concedere alle due grandi banche sconti sui requisiti di capitale aggiuntivo in grado di assorbire le perdite se hanno apportato miglioramenti tangibili nella loro risolvibilità globale.

Panoramica dei progressi alla fine del 2021

Le banche e le FMI di rilevanza sistemica hanno continuato a compiere progressi nel 2021. Tuttavia, sono ancora necessari alcuni passi per portare a termine la pianificazione di risanamento e risoluzione. Panoramica dello stato attuale della pianificazione del risanamento e della risoluzione:

I piani d'emergenza delle banche nazionali di rilevanza sistemica PostFinance, Raiffeisen e Banca Cantonale di Zurigo non sono ancora pronti ad attuare, poiché nessuna delle tre banche ha riservato sufficienti capitali "gone concern" per la ricapitalizzazione e la prosecuzione dell'attività in caso di crisi. Raiffeisen e ZKB dispongono già di fondi propri liberi Tier 1 sufficienti per soddisfare i requisiti del piano di emergenza, ma finora nessuna delle due banche ha versato l'importo necessario nel patrimonio destinato alle emergenze. Raiffeisen intende costituire il capitale di fondo necessario mediante capitale Tier 1 e bail-in bond. La ZKB intende colmare il deficit di fondi propri con l'emissione di strumenti di bail-in conformi alle disposizioni della revisione della legge sulle banche. Nel frattempo, il piano di PostFinance di costituire i propri fondi di ricapitalizzazione dipende in larga misura dalla revisione in corso della legge sull'organizzazione e dalla proposta di garanzia di ricapitalizzazione da parte della Confederazione.
La SFMA ha approvato nel 2021 la versione 2020 dei piani di risanamento delle banche di rilevanza sistemica nazionale. Esaminerà anche quest'anno le versioni riviste.
La SFMA continua a considerare i piani d'emergenza svizzeri delle due grandi banche Credit Suisse e UBS come pronti a intervenire. implementare.
Ha inoltre approvato nuovamente i piani di risanamento a livello di gruppo delle due grandi banche globali Credit Suisse e UBS.
Credit Suisse e UBS hanno compiuto continui progressi verso il raggiungimento della risoluzione globale nell'ultimo anno. Per quanto riguarda la separazione operativa, in caso di crisi le banche hanno ulteriormente migliorato la sicurezza dell’accesso alle infrastrutture del mercato finanziario. Hanno migliorato le loro capacità di effettuare valutazioni, valutare continuamente i loro requisiti di liquidità e di capitale e tenere informata la SFMA in caso di crisi. Hanno inoltre continuato a sviluppare le proprie capacità per effettuare una ristrutturazione dopo il bail-in dei fondi cessati. Alcuni settori di lavoro, in particolare quelli relativi alle valutazioni e alle ristrutturazioni, restano in sospeso e non saranno completati almeno fino alla fine del 2022. In futuro, la SFMA esaminerà in modo approfondito le misure di risoluzione delle banche e verificherà se sono efficaci e pronte per essere implementate nella pratica.
La SFMA ha approvato per la prima volta i piani di risanamento delle FMI di rilevanza sistemica nel 2021, a determinate condizioni (sulla base delle versioni del 2020). Le versioni riviste saranno esaminate dalla SFMA nel corso del 2022.
La SFMA ha discusso con le autorità competenti nazionali ed estere la sua strategia di risoluzione preferita per la controparte centrale SIX x-clear e ha incluso i requisiti normativi per la strategia nella valutazione in corso della legge sull'infrastruttura finanziaria (LINFMIA).

Le autorità competenti hanno inoltre continuato a sviluppare i criteri di regolamentazione e vigilanza nei seguenti cinque ambiti: capitale, interdipendenze finanziarie infragruppo, completamento di un bail-in, liquidità e ristrutturazione.

Progressi delle istituzioni alla fine del 2021

1 L'approvazione è stata concessa a determinate condizioni, che devono essere soddisfatte entro il 30 giugno 2022. 2 Con la prevista garanzia di ricapitalizzazione da parte della Confederazione secondo la decisione del Consiglio federale del 20 gennaio 2021, esiste ora un piano plausibile per realizzare un'efficace strategia di ricapitalizzazione. Tuttavia, al momento non esiste una strategia alternativa praticabile. 3 I dati si riferiscono allo sconto concesso per l'anno contabile 2022, sulla base delle misure attuate entro la fine del 2021.

Confronto con i progressi delle istituzioni alla fine del 2020

Confronto con i progressi delle istituzioni alla fine del 2019

Sullo stato della pianificazione della risoluzione da parte delle grandi banche svizzere a livello mondiale Sullo stato dei piani di emergenza delle tre banche nazionali di rilevanza sistemica Sul stato della pianificazione di risanamento e risoluzione da parte delle infrastrutture del mercato finanziario di importanza sistemica

Informazioni sul regime svizzero "too big to fail"

La SFMA fornisce informazioni dettagliate sulla regolamentazione "too big to fail" in Svizzera, sul ruolo della SFMA come autorità di risoluzione e sulle procedure per la valutazione della possibilità di risoluzione e sulla tutela degli investitori e dei clienti nella piazza finanziaria svizzera.

Grafici e informazioni visive