Aufsicht über Aufsichtsorganisationen

SFMA lizenziert und beaufsichtigt Aufsichtsorganisationen (SOs). Die SOs sind für die laufende Aufsicht über unabhängige Portfoliomanager und Treuhänder verantwortlich.

Aufsichtsorganisationen müssen weiterhin die Lizenzanforderungen erfüllen, die für Unabhängigkeit, angemessenes Geschäftsgebaren, Organisation, Governance, Personalqualifikationen und verfügbare Ressourcen gelten. Darüber hinaus müssen sie finanzielle Mindestanforderungen erfüllen, und die SFMA prüft und genehmigt wesentliche Änderungen von Umständen, die für die Lizenz relevant waren.

Risikoorientierte Aufsicht

Die SFMA beaufsichtigt Aufsichtsorganisationen anhand eines risikobasierten Ansatzes. Es prüft, ob die Organisationen Portfoliomanager und Treuhänder ordnungsgemäß überwachen und ob gesetzliche Anforderungen eingehalten werden. Die jährliche Risikoanalyse untersucht das Geschäft, das Risikoprofil, die Aufsichtspolitik, die Governance, das Revisionssystem, die personellen und finanziellen Ressourcen der Organisation und ermittelt, welche Aufsichtsinstrumente die SFMA einsetzt und wie intensiv diese angewendet werden.

Aufsichtsinstrumente

Die SFMA nutzt Vor-Ort-Aufsichtsprüfungen, regelmäßige bilaterale Aufsichtsgespräche und die Analyse der Jahresberichte der Organisationen. Jedes Jahr erhalten Aufsichtsorganisationen außerdem einen Bewertungsbericht, in dem Schwachstellen und Bereiche identifiziert werden, in denen weitere Maßnahmen erforderlich sind.

Vorbereitung auf die Aufsicht

Beaufsichtigte Institutionen sollten Richtlinien, Aufzeichnungen, Berichte, Governance-Dokumente und Kontrollnachweise auf dem neuesten Stand halten. Bei wesentlichen Änderungen oder Vorfällen sollten sie die Meldepflichten frühzeitig bewerten und einen klaren Prüfpfad für die aufsichtsrechtliche Überprüfung führen.